2023中国饮品供应链报告.docx

vy饮力实验室LYinLiLab2023内部质料I非卖品中国饮品供应链报告2023CHINA,SBEVERAGESUPPLYCHAINREPORT2023中国饮品供应链报告目录VV7饮力实聆室LYinLiLabOl产业特征产业集约化：千亿茶饮市场的下一个爆发点1、门店端：连锁化程度高，供应链条集中 连续5年，茶饮市场规模持续增长 茶饮连锁化程度远超餐饮大盘.“万店时代”到来，品牌开启规模化竞争 从门店到供应链，都很“轻量化”2、供应链端：开启上游布局，“集约化”趋势明显1）“参与定制”成新采购模式2）品牌自建供应链，开启上游布局 农产品种植 惭三选 设曾开发3）供应链服务“去中间化”现象加剧特别策划：贸易商的转型之路3、新态势下，饮品业从供应链寻找新增量1）对下游品牌端： 从做品牌到做规模,储备人才及经验，做好持久战准备 参与供应链的形式更加多样化2）对上游供应链企业 “爆品思维”：选择极致大单品，做出核心优势 从“整合”角度关注产品创新 不再是纯销售公司，打通和品牌的“专业对话”02供应链基本面饮品供应链的十个正在发生1、供应链企业扎推上市2、探索“全产业链”布局3、赛道越来越拥挤，开启头部竞争4、打造品牌力，是头部企业现阶段的目标。加'.5口力实1«zYlnUlab5、分工更加精细化6、研发体系升级，要提供“全解决方案”7、原料新品上架速度加快8、开始关注下沉市场客户9、供应链的国内布局与原物料的国外采购，同步加深10、品质与创新力是服务要求03品类创新创新命题下的品类进化1、茶叶的追香趋势1）追香.客制是主流方式放品种香用调香抓花香2）品质升级使用高品质的茶叶趋势渐涨品质稳定性需求更加凸显茶叶或是定制开发最多的原料2、乳制品的创新性爆发1）创新思路打开2）新原料大爆发3）产品边界模糊4）效率工具升级5）产品差异化待解决3、小料、糖浆的风味进化1）风味类型多元化2）操作使用标准化3）持续关注健康诉求4、机器设备的智能化升级1）设备标准化，茶饮向咖啡看齐2）智能化'自动化是新关键词3）冷冰冰的机器也在追颜值4）设备厂家洗牌更明显5、包装材料的个性化体验1）可循环使用的高品质2）营销'联名的主要承载3）打造品牌“环保”形象6、水果的新鲜与安全1）水果“快被开发完了”2）要兼顾“鲜感”与标准化3）适配性、复配性是当下趋势7、咖啡的价值标签增强1）咖啡馆要价值感2）茶饮店要便捷性8、数字化、运营支持等服务更精细04趋势动态2023热点研判1、关注咖啡渠道新增量。2、关键词：健康、创新、品质、性价比。3、茶饮要性价比、咖啡要创新力。4、茶饮出海或是供应链新机会、新挑战。5、从价格开始，供应链将开启多维度竞争。中国饮品供应链报告01产业特征命斗Vy饮力实聆室LYinLiLabQM.nrnt.1zLyhuiob一、产业集约化：千亿茶饮市场的下一个爆发点饮品做的是一杯饮料的生意，是个极细分的领域。但近几年，它的发展速度'创新动作都相当瞩目。发展过程中，其在前端门店的连锁化程度后端供应链的集约化程度上，显露出独有的优势特征。1、门店端：连锁化程度高，供应链条集中连续5年，茶饮市场规模持续增长过去几年，饮品经历了一波持续的高速发展。根据中国连锁经营协会发布的数据：我国新茶饮市场规模，从2017年的422亿增长至2021年的1003亿元，年复合增长率一直超过20%,门店数量超过45万家。2022年，最理想状态达到1040亿元，同比增长3.7%,基本与2021年持平。图1-1:2017-2022,新茶饮市场规模及增速市场短横（亿元*三,数据来源I中国连位经营协会制图：饮力实酸空茶饮连锁化程度远超餐饮大盘根据2023年1月17日国家统计局发布的最新数据：2022年，全国餐饮收入实现43941亿元。与餐饮大盘比，新茶饮行业规模占比仅为2.4%。图1-2:2022年，新茶饮在餐饮行业的市场占比2022年全国餐饮收入（亿元）43941新茶饮市场规模（亿元）10402.4%数据来源：国家统计局制图：饮力实验室但茶饮连锁化程度远超餐饮行业整体。美团数据显示：20202022年，餐饮业连锁化率从15%提升到20.7%0同期，新茶饮的连锁化率从41.2%提升到55.2%o在多个城市核心商圈的抽样调查中，新茶饮的连锁化率超80%。图1-2:2022年，新茶饮在餐饮行业的市场占比2022年全国餐饮收入（亿元）43941新茶饮市场规模（亿元）10402.4%数据来源：国家统计局制图：饮力实验室但茶饮连锁化程度远超餐饮行业整体。美团数据显示：20202022年，餐饮业连锁化率从15%提升到20.7%0同期，新茶饮的连锁化率从41.2%提升到55.2%o在多个城市核心商圈的抽样调查中，新茶饮的连锁化率超80%。勿.nn*ttiLYinUulb2020年，蜜雪冰城门店数突破Ie)OOO家，2021年实现103.51亿元营业收入，即营收破百亿。这意味着饮品行业“万店时代”的到来，也吸引越来越多的品牌从管理'模式、供应链做布局，冲击万店规模。从最新的数据看，饮品行业超过千店的品牌超过30个，超过5000家门店的品牌有9个，且更多品牌开启万店计划、打造超级体量。比如咖啡品牌瑞幸，茶饮中古茗、沪上阿姨，都有2023年冲刺IoOoO家门店的战略规划。图1-4:门店数5000+家的饮品品牌一览图1-5:门店数100o5000家的饮品品牌一览COCo都可1点点茶主张冰雪时光麦当劳麦咖啡悸动烧仙草幸运咖大口九库迪咖啡一鸣真鲜奶吧快乐番薯吾饮良品冰淳茶饮冰语时间遇范烧仙草箱王茶姬柚见鲜茶阿水大杯茶蜜城之恋奈雪的茶41*22SI*SI7分甜1.INLEE林里乎打柠假茶兵立王一只酸奶牛挪瓦咖啡4000+350030003000茉酸奶（全筌的）,nn三ttfLYlnULob饮品业的快速发展，前期靠品类优势：轻资产'标准化程度高，让投资者进入门槛低；后期源于产业升级：品牌运营能力提升,精细化运作'供应链支撑，让门店快速复制向上发展。从门店到供应链，都很“轻量化”虽然同属“现制现售”的行业，但与餐饮门店相比，饮品更加“轻量化”，产品制作流程简化、原料使用类型简单。这既为门店发展提供了快速复制'扩张规模的基础，也为供应链布局提供了快速投入的条件。饮品行业运用到的主原料，核心品类为茶、糖、奶、果、小料、设备、咖啡、包装材料等，同样具有标准化程度高、类型少的特点。供应链环节更加集中，为品牌介入上游、资源整合带来机会。2、供应链端：开启上游布局，“集约化”趋势明显“集约化”的一般解释是，最充分利用一切资源的基础上，更集中合理地运用现代管理与技术，充分发挥人力资源的积极效应，以提高工作效益和效率的一种形式。饮品门店规模化效应显露下，上游“集约化”趋势明显，有一些具体表征：D“参与定制”成新采购模式连锁品牌开始介入产品供应链。根据投入的深入程度，分为几个阶段：第一个阶段：选择国内外一线供应商，使用食品工业的流水线标品。第二个阶段：参与定制。与供应商进行研发合作，定制原料配方、茶叶拼配方案、糖浆乳制品风味等。第三个阶段：从源头开始，自建供应链，进行茶叶水果种植'设备开发等。图1-6:连锁品牌介入供应链的方式及深入程度从源头开始，自建 供应链，进行茶叶 水果种植、设备开 发等。02参与定制：选国内外一线供应 商，使用食品工业 的流水线标品第三个阶段与选定的供应商合作开发，定制原料配方、茶叶拼配方案、糖浆或乳制品风味等第一个阶段第二个阶段制图：饮力实验室目前，大多数连锁品牌，在核心原料上，已经跨过采购标品的阶段，进入定制环节，向成熟供应链公司提需求，完成产品的开发制作。这是源于：构建产品和品牌的壁垒，做出有差异化的、标签属性明显的原物料，是定制采购原料的主要需求。连锁品牌门店规模发展，营收实力增长，拥有了介入供应链的实力。这个过程中，还能帮助品牌在采购价格和成本上获取优势，以争取到更高的利润空间。同时，定制的产品，品质要求更严格，能从成本和质量上达到更高的效益。IQ.ySftKiciYUUrt>因此，在饮品行业，“集约化”是连锁品牌优化发展效率的必选路径。图1-7:“集约”是连锁品牌优化效率的方式通过规模优势，打造出成本和品质上的品牌壁垒降低原料成本、做出产品差异化、定制门店需求基础条件门店更多、原料采购量更大、 资金实力支持制图：饮力实验室2）品牌自建供应链，开启上游布局大体量品牌更进一步，直接参与到供应链环节，开启上游布局。,新香水柠檬茶是饮品店经典畅销产品，但香水柠檬供应及价格的不稳定，使这款产品存在成本及品质不可控的隐患。古茗历经6年时间，到西双版纳种植香水柠檬达到4300多亩，产量4800吨，供应门店需求。喜茶也在广东江门、湛江等地自建百亩香水柠檬基地，与食品营养与科学研究中心协作，对不同果园出产的香水柠檬进行香气'水分和酸度等维度的测试分析，以确保产品更好满足门店需求。霸气芝士草莓产品连续四年是奈雪的茶顾客最喜爱饮品。为满足门店应用草莓的品质要求，奈雪的茶累计和300家供应商建立长期合作关系，将数字化管理模式渗透到了供应链侧。7恒yttfistetk*YinUlab古茗也在物流配送上持续投入，10年时间，物流车升级迭代为：小平板车一中型货车一大货车一冷链车一250多辆多温车。到现在，已经是集常温、冷藏、冷冻三合一的“三温冷链车”，能极大地保证产品口感和水果上新效率。“大白”-小平板车-中型货车-大货车-冷链车-250多辆多温车发用机器代替人工是提升效率和标准化的解决思路，连锁品牌还直接参与到设备研发环节。喜茶通过自建研发团队和实验室，自主设计研发智能设备，已经申请近70项相关专利。并从2022年初开始，逐步在门店推广使用自动去皮机、自动去核机、自动锤打机'自动切丁机'智能出茶机5款自动化设备。这些设备都极大提高了门店出品的效率，1公斤青提人工去皮需要15分钟，自动去皮机只需要1分钟，相比于人工，自动去皮机的得果率也更高；自动捶打机以相当于两个成年男性的重量，反复锤打柠檬片，仅需要8秒左右即可完成一杯柠檬茶原料的锤打。2022年10月底，奈雪的茶自主研发的“自动奶茶机”也在全国近800家门店投入使用。这台机器最快不到10秒就能完成一杯茶饮的制作，在解放门店人力的同时，也使产能提升约40%。当品牌只开一家店'几家店的时候，是不会考虑自种水果'自己研发设备的，资金实力不允许，也没有很大的使用需求。但随着门店超过百家、千家，介入农产品种植保证品质，用设备提高效率以节约人工成本，就成为迫切需求。这都是充分使用资源以提升效率，朝着集约化发展的体现。蜜雪冰城有一个很好的案例，品牌早期，门店的糖用的是白砂糖。加盟商要自己将白砂糖加热融化成糖浆，这个过程中可能会析出杂质，若温度过高，糖浆还会焦化发黑。为了省事，不少加盟商自制糖浆，大桶存放，放久了容易变质。蜜雪冰城于是找到可口可乐的大供应商嘉吉(CargiII)谈了合作，由对方供应两种经过滤的液体糖浆一一尽可能减少门店操作步骤，让加盟商没有犯错的空间。总体来看，如果店面的连锁化是个必然趋势，那么当品牌达到一定规模，通过集中采购/生产获得更好的品质或价格优势，这样的集约化发展思路也会成为必然路径。3）供应链服务“去中间化”现象加剧供应链和品牌的服务模式也在发生转变，一个典型的现象是“去中间化”。过去的供应链公司，主要销售模式，是总公司合作区域代理，服务区域市场客户。大多数终端门店客户，购买原料或设备等产品时，都是通过中间贸易商完成的。这样的贸易服务方式，随着品牌连锁化达到一定阶段，百店、千店规模品牌越来越多，独立分散门店占比减少，逐渐被削弱，转化为连锁品牌总部直接与供应商总部对接产品需求、达成合作的模式。贸易商依旧服务供应商总部无法触达的区域门店，但产品销售量占比已经大大减少。图1-8:现制饮品行业供应商服务模式转变Sl务模式服务模式供应商总部且各区域贸易商/代理商Q区域门店制图：饮力实蕤室这对供应链企业带来的新要求变成，第一时间抓连锁客户，形成一套连锁客户新需求下的服务能力。具体表现为：产品：从做大做全，转而追求做精、做细'做专，形成所在品类的优势。服务：将连锁客户作为服务主目标，自建服务体系，更懂门店及市场，满足定制化需求，并延伸提供产品以外的更多增值服务。品牌力：品类间差距缩小'竞争加剧，需形成行业知名度，以吸引更多连锁品牌合作。产岭入：上游建立工厂、参与农产品种植'进行企业并购'助力科研投入等动作，为上述产品'品牌力等方面做实力支撑，获取优势地位。特别策划：贸易商的转型之路一以深圳向日葵为例用一个贸易商转型的典型案例，来感受近几年供应链上下游的变化。贸易商的主要模式，是将品牌工厂的产品进行销售，以赚取其中的差价，主要客户是辐射区域内的饮品门店。在饮品行业早期，连锁化程度不高，贸易商的客户量和存在价值是很明确的。但到2017年前后，随着茶饮创新需求增长,连锁化率提升，开始对产品的需求变得多元化，不再是提供标准品就可以，对个性化有了更高要求，有一定规模的品牌就会跳过贸易商，直接和供应商总部提需求,做对接。贸易模式的弊端就逐渐显露:客膜：开始对产品提出多元化和差异化的需求，贸易商不进行研发'生产，卖的只能是标准品；利港Ea旬：产品定价权不归属，贸易商利润空间非常有限；团队打造：团队都是配合厂家做服务，很难自主做决定，不利于贸易商团队培养渠道蹄小贸易商从事的是哪个渠道，就只能做那个渠道的代理，发展受限。在这样的情况下，贸易模式受到冲击，贸易商纷纷进行转型调整。深圳向日葵餐饮管理有限公司，是转向了自主生产。2016年前后，其创始人刘丰就感受到品牌客户对原料个性化'定制的需求；2017年从基础物料中选择糖浆品类，成立壹糖天下糖业有限公司；2018年自主建设的糖浆工厂投产，并提出个性化定制的差异化定位，当年就做到2000万营收。后续几年，除了糖浆工厂外，还通过合作的方式打造新的项目、做新的定制产品。并申请高新认证、出口认证、国家专精特新认证等资质，拿到更多国家和专业层面的认可，提升产品综合能力。还和同类型工厂供应商一样，为客户提供进一步的产品配套服务，以提升工厂竞争力。近两年着手进行仓储自动化及系统化建设，目前已经初步完成。净量：2 501投风匾泉 被新建基）四热冲含% 25te丹州计（故曲朦W）水表风素”3就学风吐14MI <eAi 4«tt“八据刘丰介绍，做工厂最大的变化就是主导权提升。对内部管理流程做完善，朝着标准的公司团队打造，整体专业度升级。除了向日葵公司这个从贸易走向工厂的转型路径，还有贸易商选择转型开连锁门店，也有转型为仓储配送服务公司。但从整体情况看，贸易商的市场份额在逐渐减少。3、新态势下，饮品业从供应链寻找新增量从目前的基本面看，茶饮的供应链有两个显著特征：一方面，原料类型足够集中，不像餐饮业、零售业等涉及的原料太过广泛；另一方面，发展阶段比较初级，不论对茶叶水果等农产品的管理参与，还是供应链环节的思路规划，都还没有成熟完整的体系建立。这就意味着，在产业集约化发展、上游供应链不断优化的过程中，还有很多未被挖掘的机会点。参与其中，对品牌及供应链企业都提出了新的要求。1）对下游品牌端：从做品牌到做规模在2017年前后，评估一个茶饮品牌的市场影响力,集中体现为“品牌力”。而在近几年，品牌的影响力,及未来的竞争实力，直接表现为“品牌规模”。,yotgr* Lv YtnLiLato图1-9：规模对品牌力的影响因素变大品牌质感高级感、新潮感品牌规模门店常能见到十高级感、新潮感制图：饮力实蛤室这是随行业及市场发展，发生的潜移默化的变化。新茶饮诞生之初，作为一个新生事物，创新力强的、价值感高的、足够新潮的新品表现、门店设计、营销方案，每一处不同都会吸引消费者眼球，都能成为品牌的竞争力。时间留足了补课机会，聚焦在前端的产品、营销、运营等方面的软实力，有实力的品牌都会快速补齐，品牌与品牌间的差距进一步缩小。而随着创新的新鲜感褪去，以及过去3年的疫情影响，一个饮品品牌想要覆盖更多人群、保持品牌的更多渗透率、下单率，让品牌和门店“稳住”，获得消费者长久信任，最直接的影响力变成门店随时随地可见到，即品牌规模。这意味着，对前端品牌来说，无论是参与供应链做效率最大化，还是保持品牌影响力的持续增长，首先都是做出体量和规模。储备人才及经验，做好持久战准备饮品供应链直接面对的是农产品，这对专业度及耐力是个长期考验。2016年，古茗刚开始做香水柠檬时，从0到1的过程并不顺利。他们买来三四万株树苗，种了一年，收成寥寥，树苗有假的'有买错的，还有得病的，只能一一砍掉，重新种植。最终，他们从玉溪找到优质苗木，种植3年后开始迎来收获。,yWW门UrYInULob同样地，蜜雪冰城目前已经依托其大咖国际工厂，从生产研发乳制品、小料糖浆，到常温配送粉料罐头冷链储存鲜果，一步步深入供应链领域，实现了成熟的原料生产供应体系，这背后也经历了时间的不断摸索。比如其招牌柠檬水背后的供应体系，花了6年才趋于稳定。蜜雪冰城一年要消耗约5万吨柠檬。如果产地没有冷库，国产柠檬到5月就不能用，得改从南非进口，价格翻倍。上游小供应商没钱投资冷库，蜜雪先找大供应商合作，但供应量还是跟不上它的扩张。2020年9月，蜜雪冰城在中国最大的柠檬产地安岳县全资成立四川雪王柠檬有限公司，设立收储基地，通过当地合作社直接向农户收柠檬。从每年有5个月需要进口柠檬，慢慢缩短到每年2个月。连锁门店都尝到过开第一家店成功时的喜悦，看着顾客人流不断，现金一点一点到账，是个快速且正向的心理反馈。但上游供应链的投入，是个长周期、迟回馈的动作，需要更多的价值认可才能坚持下去。另外，饮品供应链与餐饮等任何领域的供应链建设，因为行业的差异，都缺少直接可借鉴的思路。对于供应链打造的方法、专业人才的培养也多靠自主探索，是个需要时间积累的过程。参与供应链的形式更加多样化饮品品牌参与到供应链环节中，不一定都要从0开始“养殖'种地”，正在形成多种模式。比如有茶饮品牌通过入股供应链企业的方式，参与更多环节。古茗通过投资的方式与认养一头牛合作，做乳品产品的溯源。奈雪的茶出资3864万元收购田野股份4.4%的股份，沪上阿姨也认购了其100万股。书亦烧仙草亦投资了植脂末和植物奶粉生产商方德食品。喜茶入股焙炒咖啡服务商“少数派咖啡”，持股12%。参与供应链的方式与深入程度，除了和品牌策略'投入实力等相关外，有个观点认为，还和品牌的产品品质定位有直接关系。目前千店规模的饮品品牌，其产品定价多集中在1020元区间。这个定位决定了其对原物料的品质'类型、丰富度有着更高要求，要做完整的供应链介入，其在单品的品质输出、创新灵活性上，往往比不过供应链公司在专业领域的实力。另外，品牌做供应链的源动力是优化效率'降低原料价格。从全部环节看，打造供应链同样面临先做好专业化'再集成效率的过程。因此品牌是否适合大手笔投入供应链、以什么模式投入更高效，至少在目前刚起步阶段，还无法判断出哪种是最优选择。但可以预见的是，饮品行业持久以来的基因就是创新，在供应链的打造上，也会是百花齐放的状态，终会找到更具多样化'灵活性、匹配度高的方式与路径。2）对上游供应链企业“爆品思维”：选择极致大单品，做出核心优势和品牌开店一样，供应链也要有“爆品”思维。相比做大做全品类,跟着市场热点上新品，集中资源打造有品牌标签的优势产品，以产品实力获取市场认知，能帮助支撑企业稳定高速发展，还有助于形成长久竞争力。伴随门店连锁化发展，品牌在产品及店面的对外输出上，质感提升。选择更健全标准体系认证的企业，合作“明星供应商”，打造产品可溯源等，都让品牌在采购时，对原料和服务要求更高。当供应链公司足够有竞争力的产品形成，这个产品会助力其行业影响力和知名度提升。同步吸引更多品牌门店采购，进一步形成规模效应，再压缩投入成本'提升技术进步，保持产品和品牌的持续优势。比如塞尚乳业，2020年凭借一款厚乳产品快速被市场了解，并通过其膜过滤技术不断在乳品创新上做输出，使其在饮品行业持续保持高认知度和影响力。逅唐茶业，作为随新茶饮一起发展的新茶商，其在早期发展阶段，就将茉莉绿茶作为主打产品，至今茉莉绿茶销售占比超过50%。并通过在产地、工厂等核心环节的持续投入，确保一直以来的产品优势。还有水精灵的封口机。连锁门店规模越大，对设备稳定性的诉求就越高。水精灵提供的封口机，凭借稳定的品质，2%的超低故障率（数十倍低于行业平均水准），工业设计易于维修，令其被诸多规模型连锁品牌青睐，其中不乏世界500强的身影，甚至成为某万余家连锁品牌的唯一供应商。并通过门店不断的使用，检验出更大的稳定性能优势。从“整合”角度关注产品创新除从无到有的新风味开发，站在整合角度，关注品牌和市场需求，解决连锁门店痛点，也是好的供应链新品开发思路。比如近两年多个供应商品牌都在推出的喷射奶油产品。喷射奶油是成品的奶油产品，摇晃即可使用；相比常规奶油枪+气氮打奶油的方式，门店操作使用步骤更加简单、好管理，也降低了气体储存的风险。这是通过技术优化整合，提高奶油打发效率的方式。还有，相比于咖啡，茶饮制作环节的自动化、智能化程度十分基础。智能奶茶机成为近年被关注的新设备，消费者点单后，到机器上扫码就会按输入的配方出料，减少人工使用，还能帮助品牌通过数字化对门店进行更精细管理。对不高效的生产环节进行整合，关注连锁门店效率提升的产品需求，也是集约化过程中，值得关注的思路。痴fV“OtnKSt11LYblUUIb不再是纯销售公司，打通和品牌的“专业对话”即使是资深研发，也能感受到新品创新的巨大压力。根据季节更换水果、寻找新原料等，可进行的创新思路已经被充分挖掘，愈加需要供应链上游的介入，提供更多的新创意开发。这对供应链公司提供了更高的需求，人才的培养'对品牌的理解对行业需求的专业把控等都要具备。能听懂品牌需求，也能用实力满足品牌需求。供应链不再是单纯的销售任务，也需从产品开发开始，有更多的专业思路参与。总体来说，专业的'精致的、服务能力强的供应链企业，在发展速度及未来前景上，更具有优势。小结供应链是支撑饮品门店运转的重要环节，供应链发展也受制于店面规模与稳定。可以预见的是，随着饮品连锁化程度提升，对供应链的关注度会越来越高。品牌和供应链企业一起，关注上游的投入与发展，协力推进产业进步，这样的进程已经开始。品牌和供应链最终会朝着一体的集约化路线发展，而集约度，也将随着饮品门店集中度（大体量品牌的市场占有率）提升不断进化。将集约化特征放在第一部分呈现，或许有些枯燥难读，但为接下来的供应链梳理提供了框架支撑，及讨论的现实价值。中国饮品供应链报告02供应链基本面碰、Vy饮力实聆室sfjLYinLiLab、饮品供应链的十个正在发生1、供应链企业扎推上市供应链企业也开启了资本进程。不同的是，茶饮品牌端以融资为主，上市维艰。供应链企业近两年上市动作多且密集。图2-1:饮品供应链企业融资/上市信息企业名称上THW况主营业务阡1好在ETO2023年3月20日国片用人口口递交深交所招股书饮品类、口感颗粒类、果酱类和直饮类产品的研发、生产和销售，产品包括浓缩果汁、果蔬汁、果粒果酱等德馨食品2023年2月更新招股书'馨食所拟在深交所主板上市饮料浓浆'风味糖浆、小料等产品的研发、生产和销售.mbzrm2023年2月2日,ko田野股份北交所上市热带果蔬原料制品的研发、生产、销售，产品包括浓缩果汁、NFC.调配果汁等Iak相佥生注2022年11月30日提交申请“支s但盘王活拟在深交所创业板上市纸质及塑料餐饮用具的研发'生产及销售证MOATLY2021年5月20日4nv美国纳斯达克上市燕麦奶、燕麦奶油等燕麦相关产品的研发、生产和销售U隹禾森品2021年4月3。日一住不赏即上交所上市植脂末、咖啡及其他固体饮料等产品的研发、生产和销售U笔华Ht2022年3月21日D友小殖数千万元Pre-A轮融资零卡糖糖浆类减糖产品v*"塞尚乳业2022年战略融资乳品深加工企业，产品包括厚乳、轻乳等多种类型资料整理自公开渠道，饮品企业融资/上市信息不完全统计。制图：饮力实验室图2-2:饮品品牌企业融资/上市信息2018年日期品牌融资情况金额投资方1.18茶颜悦色天使轮融资/天图资木3.12茶煮Pre-A轮融资千万级龙品锡资本3.19奈雪的茶A+轮数亿元天图资本4.12煮蕖Pre-A轮融资数千万达晨创投4.25喜茶B轮融资4亿元美团点评旗下产业基金龙珠资本6.12瑞幸A轮融资2-3亿美元/7.11瑞幸A轮2亿美元大铤资本、愉悦资本、新加坡政府投资公司(GlC)及君联资本11.10乐乐茶Pre-A轮融资过亿元/三顿半Pre-A轮融资千万级峰瑞资本领投12.12瑞幸B轮融资2亿美元愉悦资本、大粒资本新加坡政府投资公司(GIC)、中金公司等/Manner首轮融资/今日资本2019年日期品牌融资情况金额投资方1月FISHEYE鱼眼咖啡A轮融资数千万元人民币华创资本和清流资本联合投资3月茶颜悦色A轮融资数千万元天图资本4.3乐乐茶Pre-A轮融资近2亿元人民币祥峰投资领投猛致百水滴、普恩资东众海投资、汉呢初投、如U隘本跟投4.18瑞幸B+轮投资L5亿美元贝莱德(BlaCkROCk)所管理的私募基金4.24连咖啡B3轮融资2.06亿元连咖啡创始人干.江和张晓高、启明创投高格资本联合投资7.1喜茶B+轮投资/腾讯资本、红杉资本领投7月茶颜悦色股权融资/顺槌本8月茶颜悦色A轮融资/元生资本、源码资本11.19三顿半A、A+两轮融资数千万元天图资本领投、峰瑞跟投2020年日期品牌融资情况投资方1月丘大叔Pre-A轮融资过亿元/3.23喜茶C轮融资/高领资本和COatUe联合领投5.21时萃/弘晖资本5月TimS中国Z千万级人民币腾讯6.2永璞首轮融资千万级所先投费（治治家族基金）城投，亲家食品质投和宽泰创投双投6.9奈雪的茶/6.29古茗战略投资/红杉资本、龙珠资本7.22乐乐茶战略投资/龙柏资本8.12隅田川/兴旺投资9.2三顿半B轮融资过亿元红杉资本领投、老股东峰瑞资本跟投9.4连咖啡/10月啜集天使轮融资数千万元欧游集团10月7分甜A轮融资1.5亿元顺为资本领投内向基金跟投.程棉资本担任财务顾问11.8挪瓦咖啡/金沙江创投11.24沪上阿姨A轮融资近亿元嘉御基金独家投资11.30茶里/温氏投费、碧桂园创投、易凯资本12.1小满茶ED/元禾原点、微承嘉寻资本、贝塔斯里亚洲投资基金、险峰长青、海石投资古茗/美国对冲基金寇图资本/(CoatueNanagemeIH)领投12.24Manner第二轮融资/HCapital»Coatue12.30永璞/金力资本、昕先资本、亲亲视频战投、宽窄创投12.31奈雪的茶/太盟投资集团2021年日期品牌融资情况金«投资方L15MStandA轮融资超1亿元CMC资本领投，挑战者资本跟投1.25tea'stone天使轮融资数千万元同创伟业2月野萃山A轮融资/金沙江创投2月Manner/淡马锡投资3.31隅田川B轮融资近3亿启明创投和沂母资本联合领投，不二资本、多维海拓跟投3.31tea*stoneA轮融资数千万元麦星投资和曾鸣联合投资4.15瑞幸/2.5亿美元大铤资本，愉悦资本5.11连咖啡天使轮融资数百万美元创新工场领投，明星主持人李静跟投5月Manner/数亿美元美团龙珠资本独家6月鹰集咖啡天使轮、Pre-A轮、A轮/柠萌影业，B站等6月Manner/字节跳动6月榕风茶饮/数千万南京星纳赫资本6.25沪上阿姨/近亿元人民币嘉御基金独家投资6.30奈雪的茶/港交所上市7.13喜茶/5亿美元包括II)G资本、何伯权、关团龙珠资本、红杉中国、盘蚊资本、腾讯、高翅、CoaIUe等7月MStandB轮融资近亿美元由黑蚁资本、启承资本领投，高格资本跟投，老股东CMC资本和挑战者资本持续加注7.21SeesawA+轮过亿元喜茶入股，老股东弘毅百福跟投7.30果呀呀战略入股/茶颜悦色7月柠季A轮融资数千万元字节跳动和顺为资本8月挪瓦咖啡A+轮融资/由金沙江创投籁投，盛景嘉成、伯藜创投跟投8月DoubleWin天使轮融资/壹叁资本11月野萃山/喜茶11月未来茶浪WILLchaPre-A轮融资/三七互娱11月吾饮良品/数亿元绝了基金2022年日期品牌融资情况金皴投资方1月柠季A+轮数亿元字节跳动、腾讯投资等2月书亦烧仙草战略融资超六亿元包括四川成都新津肆壹伍股权投资基金合伙企业湖南书带草私募股权投资合伙企业'青岛诺伟其定凯投资合伙企业等2月苏阁鲜果茶天使轮/苏阁投资2月西琳姑娘天使轮600万元乌鲁木齐楼兰秘烤餐饮管理有限公司2月阿嬷手作天使轮/麦星投资3.29放哈天使轮千万级兰州牛肉面M牌陈杏贝以及天使投资人宋欢平，云道资本担任长期独家财务顾问力.Snnct门LYinLiLab4月快乐番薯定向增发1070万元在册股东5月茉莉奶白天使轮千万元天使投资人、快乐虎基金6月茶乙己战略融资24.85万元美好自有力量投资有限公司7月悸动烧仙草天使轮数千万美元7月阿嬷手作战略融资/上海茵赫实业有限公司8.22啊爆柠檬茶天使轮千万级山竹资本9月蔻蔻椰战略融资/头头是道投资基金11月熊姬天使轮千万元南京纯熙投资管理有限公司12月乐乐茶战略融资5.25亿元棕桐资本、美好自有力量投资有限公司12月苏阁鲜果茶注资增持/珠海市苏阁投资合伙企业（有限合伙）资料整理自公开渠道，饮品企业融资/上市信息不完全统计。制图：饮力实验室品牌门店端通常不缺少现金流，融资的主要诉求表现为获取优质资源，提升综合实力。对供应链企业来说，随着规模发展，供应链订单量增长，开始面临扩充产能、提升服务覆盖能力等多个问题。上市等资本动作，在招募资金的同时，对企业实力及信誉背书、人才吸引、抗风险等方面，都会产生一定助力。比如田野股份，根据其招股说明书，拟募集资金18亿元，将用于海南自贸港智能工厂（一期）建设项目和海南达川热带特色产业扩产项目。恒鑫生活的招股书同样显示，其募投资金也将用于扩产和补流。从行业及产业的角度来说，资本的进入，也是对饮品市场价值的夯实和长期发展的认可。2、探索“全产业链”布局进行上游投产布局，开启从种植-原料初加工-深加工-销售”的全产业链布局，是近两年供应链企业集中关注的动作。这也是有能力的供应链企业，基于市场发展现状，为提升竞争实力做出的举措。动作类型包括，参与到农产品种植环节、建立更具现代规格的工厂'与高校等资源合作培养人才等。一方面是纵向投入，在企业原有品类上做深耕，构建更显著的竞争力。比如逅唐茶业2018年开始，在贵州包下茶山'自建500亩茶园。另外，其蓄力多年、投资1.6亿在贵州投资建设的茶叶现代化工厂，也于2023年1月投产，可以实现毛茶加工'精制茶加工和茶叶深加工全产业链生产。还有深耕燕麦奶的植物基品牌OATLY,2021年底在马鞍山落成在中国的首家生产基地。据介绍，这个工厂是目前OATLY亚洲产能规模最大的工厂，工厂定位不仅是一个专注燕麦奶的生产基地，也兼具全方位的燕麦基食品研发能力。工厂满产情况下，预计年产1.5亿升燕麦基成品。另一种思路是横向加码，通过并购等方式，在跨领域产品类型上做布局。比如速品食品，定位是打造销研产供一体化的茶饮咖啡原料供应服务企业。除昆山1家全资工厂外，还在徐州,福州等地多家投资工厂，产品类型除原叶茶,鲜萃茶液为核心外，还延展出奶基底（植物基'植脂乳等）'固体粉,小料等多个品类。本质上说，都是供应链企业基于市场洞察，结合可利用的资源，在未来发展上投注的举措。3、赛道越来越拥挤，开启头部竞争饮品业还有一个快速增长的领域，是供应量企业的入局数量，赛道越来越拥挤。