资产减值研究.docx

资产减值研究1资产减值会计准则的研究背景、目的及意义从20世纪90年代开始，世界进入知识经济和信息时代，企业所面临的产品市场、技术市场和金融市场日新月异，企业的盈利水平失去了其在工业时代所具有的稳定性，经营前景充斥着更多的风险和不确定性,经济环境的变化不断挑战着传统的资产计量方式。为了解决这些问题，近些年来，结合国际会计准则和我国国情，我国会计制度正在不断更新。2006年2月15日，财政部发布与国际惯例趋同的新企业会计准则，包括1项基本准则和38项具体准则在内的企业会计准则体系。其中企业会计准则第8号一资产减值重新定义和规范了资产减值准备的相关问题，使资产减值会计的处理更加规范,进一步推动了资产减值会计的发展。新准则充分考虑了中国的实际情况并结合国际会计准则，对减值准备的确认、计量和转回重新进行了统一规定,其中变化最大的包括明确了进行减值测试的前提，确定了资产减值的范围，提出了资产组和总部资产的概念以及商誉的减值处理,并且规定了计提减值准备以后不可以再转回等等。资产减值准备是一把"双刃剑"，新准则的颁布虽然大大改善了现行资产减值制度，增强了会计准则的可理解性和可操作性"旦是，我们不能忽视：资产减值会计在我国的发展时间还很短，理论和实务上都还很不完善。从目前新准则的实施情况来看,未有效使用甚至滥用资产减值会计的现象还是反复出现，资产减值会计的运用还存在着诸多困难。针对这一实际情况，根据财政部企业会计准则第8号一资产减值以及现有研究成果并结合国际会计准则，加强对我国资产减值的研究，对于改善我国资产减值会计实施现状，更加规范我国企业资产减值的确认和计量，完善我国资产减值准则体系有着重大的理论和实践意义。2国内外研究现状2.1国外研究动态美国财务会计准则委员会（FASB）在其1985年12月发布的第6号财务会计概念公告"财务报表要素”中将资产定义为"资产是指某一特定主体由于过去的交易或事项而获得或控制的可预期的未来经济利益”。国际会计准则第36号一资产减值规定："企业应该在每个资产负债表日评估是否有迹象表明以前年度确认的除商誉外的资产的减值损失不再存在或已经减少。如果存在这些迹象,企业应估计该项资产的可收回金额。企业针对资产可收回金额所做的估计发生变化时，转回以前年度已确认的资产的减值损失，资产的账面金额应增加至可收回金额J该准则认为，资产减值会计应反映资产真实价值，向企业现实和潜在的投资者提供决策有用的信息。英国FRSll第8段中指出,当事件或情况的变化表明固定资产或商誉的账面金额可能不能收回时，就应当对该固定资产或商誉进行减值测试。第9段中指出，固定资产之所以发生减值，有可能是由其自身原因造成的，也有可能是由于固定资产所经营的经济环境发生变化造成的，因此，应根据减值的迹象来决定应在何时对减值进行检查。澳大利亚AASB第9段中指出8,主体应在每一个资产负债表日，评估是否存在资产可能已经减值的迹象，如果存在这样的迹象，主体应估计资产的可收回金额。2.2国内研究动态近年来，我国国内对资产减值准备问题的研究现状可以概括如下：2000年6月21日国务院发布的企业财务会计报告条例对资产定义为"资产是指过去的交易或事项形成并由企业拥有或控制的资源，该资源预期会给企业带来经济利益”。企业会计准则第8号一资产减值规定企业应当在资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象，存在减值迹象的，应当进行减值测试，估计资产的可收回金额，如果低于资产的账面价值应计提资产减值准备，并提出估计可收回金额应当遵循重要性要求,并指明了预计未来现金流量以及折现率的确定方法。薄亚利、薄利娜在（2008）浅谈新会计准则下的资产减值准备中认为资产主要特征是它必须能够为企业带来经济利益的流入。如果资产不能为企业带来经济利益获带来的经济利益低于其账面价值，则该资产不再予以确认或不能再以原账面价值予以确认，否则不符合资产的定义，将会导致企业资产虚增和利润虚增。因此，企业应当确认资产减值损失，把资产的账面价值减记至可收回金额。资产减值，从本质上来讲，是资产公允价值变动损益的一种表现形式。丁丽华在（2007）浅析资产减值会计准则中认为企业是否计提资产减值准备，首先取决于资产是否存在减值迹象；如果资产不存在减彳直迹象，则既不必估计资产的可收回金额，也不必确认减值损失；减值损失一经确认,在以后会计期间不得转回。可收回金额应当根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的限制两者之间较高者确定，但是公允价值和未来现金流量限制的确定有着一定的难度。许良虎在（2008）新资产减值准则在执行过程中存在的问题中认为计提资产减值准备的关键是确定资产预期的未来经济利益。然而,在现实工作中可变现净值、可收回金额在一定程度上依赖于会计人员的主观判断,存在较大的主观性,依旧给上市公司进行利润操纵留有的空间。针对这个问题,我们要进一步增强资产信息透明度，完善市场价格体系,并且在进一步提高专业评估机构业务能力的同时建立资产价格信息平台。刘潇亭在（2008）解析资产减值会计准则中认为新准则规定的除了存货跌价准备可以在以后期间转回外,其他七项准备一旦计提,不得在以后期间转回,这一规定彻底切断了企业运用这一方法操纵利润的途径,一定程度上控制了企业利用减值准备粉饰报表的行为,使计提减值后的资产更符合客观实际。但是,如果减值恢复时又不允许转回已计提的减值准备，也就无法反映资产的真实状况,此时的资产账面价值既不等于可收回金额,也不等于历史成本,显然违背了真实性原则。3斐产减值准则的特点新准则明确了所有资产减值处理的一般适用原则，并对其具体规范的范围做了进一步界定。准则规定，企业会计准则第8号一资产减值适用于固定资产、无形资产和对子公司、联营公司和合营的投资以及除特别规定外的其他资产减值的处理,存货、建造合同资产、生物资产和金融资产的减值，相关准则有特别规定的，从其规定。新的资产减值准则相比以前的准则有了很大的完善，主要体现在以下方面：(1)引入了“资产组"、"资产组合"、"总部资产"等概念现行资产减值准备都是以单项资产为计提基础的，但在实务中，有些资产难以单独产生现金流量。新准则充分借鉴国际会计准则的做法，在进行减值测试、估计可收回金额时，引入了“资产组'夕、"资产组合"和"总部资产等概念,对那些不能独立产生现金流量的资产要求以其所归属的资产组为单位进行资产减值的测试，计算和确认减值损失。资产组，是指企业可以认定的最小资产组合，资产组的认定应当以其产生的现金流入应当基本上独立于其他资产或者资产组产生的现金流入为依据。新准则提出了总部资产的概念，总部资产包括企业集团或其事业部的办公楼、电子数据处理设备等资产。总部资产的主要特征是难以脱离其它资产或资产组产生独立的现金流入，其账面价值难以归属于任何某一资产或资产组。(2)明确了资产减值的具体计提时间，即会计期末新准则规定企业应当在会计期末判断资产是否存在可能发生减值的迹象。因企业合并所形成的商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，每年都应当进行减值测试。明确了计提减值准备的时间是会计期末，包括会计中期期末。规范了计提的时间，避免了操作的随意性，增加了公司间的可比性。(3)可收回金额的计量问题具有较强的可操作性可收回金额的计量是资产减值会计的核心问题。新准则在借鉴国际会计准则的基础上，再次引入了"公允价值的概念。在确定可收回金额时，应当根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量现值两者之间较高者确定。新的准则对公允价值、处置费用、预计未来现金流量现值(预计未来现金流量、折现率)都分别做了比较详细的操作指南，便于实务操作。(4)已计提的资产减值准备不得转回新准则针对部分上市公司借资产减值进行利润操纵的行为，规定固定资产、无形资产、在建工程等长期资产适用于新准则，其减值准备一经计提，在以后期间不得转回；流动资产的减值准备适用于特定准则。从而杜绝了企业通过长期资产进行利润操纵的可能性。(5)取消了商誉直线摊销，采用公允价值法企业合并形成的商誉，每年至少进行一次减值测试，并结合相关资产组和资产组组合进行测试。只要存在活跃市场，存在公平价值，就可以采用公允价值，但同时应停止采用历史成本法。4资产减值准则存在的问题4.1 资产减值准则在实务操作中存在的问题4.1.1 关于引入资产组的问题资产组概念的引进合理性和科学性。但是，由于资产组的认定在具体操作上十分复杂,涉及大量的主观判断，对会计人员的素质要求较高，因此，从我国的企业管理现状和上市公司监管来看，全面引入资产组的概念可能会遇到以下困难：(I)我国企业的管理惯例和较低的管理水平不利于资产组概念的广泛运用。资产组概念的运用，需要有与之相适应的现金流量预算管理水平。我国大部分上市公司没有编制长期(3至5年)现金流量预算的惯例(而这恰恰是采用IAS36所必不可少的),管理人员和会计人员对现金流量的测算普遍缺乏经验。在这种情况下，即使是测算企业层面上的现金流量都十分困难，更不要说是测算资产组的现金流量。(2)资产组的划分缺乏明确的标准，容易诱发盈余管理行为。资产组的划分方法不同，直接影响到资产减值准备应否计提及计提多少等问题。在这种情况下，不论是监管部门还是注册会计师，都难以对此进行判断，客观上可能诱使企业利用资产组的划分来操纵资产减值准备和经营业绩。尤其是就我国对上市公司的监管而言，由于采取净利润、资产收益率等作为评价上市公司经营业绩的核心指标，上市公司利用资产组划分标准的模糊性，随意扩大或缩小资产组合据以进行盈余管理的动机相比国外上市公司而言可能会更为强烈。(3)资产组的运用,将大大增加企业尤其是中小企业的会计成本，同时执行效果可能不甚理想。为提高按资产组确定可收回金额的可操作性，必须提供大量且详细的指南和解释，这可能大大增加准则制定部门的会计成本。即使这样，一些企业尤其是中小企业，在辨认资产组以及对资产组的未来现金流量进行测算时仍然会面临诸多实际困难，因此，资产组的运用可能达不到预期的效果。4.1.2 关于资产减值转回的问题尽管财政部三令五申禁止企业为调节利润的目的秘密计提减值准备，但在利益驱动和监管不力的情况下，仍有不少公司明知故犯。准则中规定资产减值准备一旦计提不得转回的做法如果从防范公司舞弊的目的来看，此项规定尚可理解，但从会计的角度来看，这种做法缺乏理论依据和可操作性。若该项规定得以实行，则会计上面临的主要问题有：(1)不能如实反映企业的资产状况。计提资产减值准备的目的是为了满足会计信息相关性要求，使调整后的资产价值更符合客观实际，但如果减值恢复时不转回已计提的减值准备，也就无法反映资产的真实状况。如A公司拥有一项价值150万元的固定资产，2005年的可收回金额为120万元,计提30万元的减值准备，2006年该项资产可收回金额恢复至130万元，此时该资产减值会计问题研究固定资产账面价值己恢复并予转回，账面价值仍为120万元。而此时的账面价值既不等于该项资产的可收回金额，也不等于历史成本，因此这样处理的结果，只是满足了谨慎性的要求，并未反映出资产的真实价值。(2)资产变现时同样产生巨额收益。按照相关制度规定，资产实际变现时，其存有的减值准备必须同时转回，抵减当期成本，增加利润总额。因此，准则的做法能够在一定程度上防范公司操纵利润的随意性，但无法控制公司在资产实际变现当期获取高额利润。4.2 资产减值准则实施环境中存在的问题4.2.1 资产减值相关的内部控制制度仍然较为薄弱良好的资产减值内部控制制度对规范上市公司资产减值准备的计提具有十分重要的作用。尽管大部分上市公司都按证监会的要求建立了资产减值准备的内部控制制度，但其中相当一部分上市公司或者流于形式,或者存在着明显的缺陷。目前我国上市公司内部控制制度主要存在以下问题：(1)未解决好资产减值准备计提中的不相容职务相分离的问题,原始数据提供、测算、审核由一套人马完成；(2)在授权审批控制方面未做到按减值准备额的大小进行分级审核和审批；(3)资产减值准备计提中的审计监督严重弱化。4.2.2 公司产权结构和治理制度不健全我国大多数上市公司是国有企业改制而来，国有股处于绝对控股地位，传统国有企业中的"内部人"控制现象依然存在。这种情形促使部分上市公司经营管理者通过对资产减值会计政策的利己性选择使用(不提、少提、推迟确认和计提或者相反)来达到自己的某种特定目的或意图，即使这种选择损害了投资者的利益。比如，当公司报告期内盈利目标可能实现不了时，公司管理者可能授意财会人员不提或少提资产减值准备以增加报表利润，达到获取绩效薪酬，或避免被解聘的目的。少数由民营企业改制上市的公司，由于少数大股东与广大中小股东利益的不一致，也可能通过大股东控制的经营管理者有系统地利用减值准备会计处理方法的可选择性来粉饰报表，达到损害中小投资者利益，满足大股东私囊的目的。此外，我国上市公司对公司管理层的激励机制也存在严重缺陷，主要体现在对管理者业绩的评价标准仍然比较单一，还停留在以利润进行考核的初级阶段。这必定导致管理层具有较强的利润操纵动机，充分利用会计制度所赋予的会计政策选择权，对财务报表进行粉饰，以实现自身利益的最大化。5资产减值准则存在问题的原因分析5.1 准则自身问题会计是反映性的，它随着环境的变化而改变，随着信息使用者要求的提高而不断变革。为了进一步规范上市公司的行为,加快同国际会计准则的趋同，我国于2006年2月15日颁布了39项会计准则，其中第8项就是针对资产减值的准则。（以下简称新准则）。新准则充分借鉴了国际会计准则并结合我国的具体情况，它的实施对治理上市公司普遍存在的盈余管理，提高会计信息质量具有积极作用，但准则中的一些规定在实务运用中是否真的可行仍然是个问题。本文就新准则的一些特点进行归纳，再对准则存在的问题进行分析，最后针对准则存在的问题提出建议与对策。5.2 企业业绩考察的不规范国家对企业业绩进行考察时主要集中于企业本期经营中的获利状况，并以此作为企业上市、退市和被STl的依据。面对退市的压力，部分经营状况恶化的上市公司会利用会计政策变更之机，计提巨额资产减值准备；面对被ST的压力，部分上年已亏损的上市公司会少计、不计提资产减值准备,从而虚增利润。5.3 公司治理结构欠佳运用资产减值会计政策的目的是提高会计信息的质量，为会计报表使用人提供更真实的资产价值信息。这一目的的实现应该建立在较为完善的公司治理结构基础上。资产减值会计只是提供了提高会计信息质量的方法，却不能完全保证企业管理当局不滥用其中的职业判断。解决企业和其会计人员滥用职业判断的一个方法就是，强制企业披露有关估计和判断的信息。5.4 会计人员素质和会计职能的制约注释：1 ST：是英文SPeCialtreatment的缩写，意即“特别处理”。自1998年4月22日起实行，对象是出现财务或其他状况异常的上市公司。在对资产减值的确认与计量的过程中存在着大量的不确定因素，这需要企业的会计人员有较高的职业判断能力与综合能力。但就我国目前的情况来讲，企业基层会计人员水平较低，基本局限于记账与算账。近几年，这种状况虽有所改观，但对于错综复杂的资产减值问题，一些企业的会计人员仍然显得无能为力，从而限制了资产减值会计应用的深人。5.5 技术条件的制约资产减值的确认需要以公正的资产评价为依据，需要正确选择资产计量属性，客观评价资产价值，需要社会资产评估机构的完善与发展。而且对信息的公开程度、信息传递技术、外部市场成熟状况也提出了较高的要求，这一切都有待于我国信息市场及资产评估市场的发展和完善。6完善资产减值会计的对策6.1 完善资产减值准备相关会计准则和会计制度6.1.1 适当限制企业专业判断范围和对会计政策的选择权资产减值政策赋予了企业会计人员更多的职业判断和选择空间，目的是使企业更真实、稳健地确定当期收益，反映企业的财务状况，但是许多企业没有正确运用政策赋予它们的会计选择权，相反使其成为盈余管理的工具。为了减少人为进行利润操纵的行为，应进一步完善资产减值会计规范,在现有资产减值规范的基础上制定具有可操作性的指导性标准，全面完整地定义资产减值会计处理中的各个概念，并在操作指南部分对资产减值是否存在减值迹象、未来现金流量的估计及折现率的确定等方面给出详细明确的规定，尽可能缩小会计人员进行专业判断和估计的范围，避免政策的灵活性成为企业盈余管理的工具。6.1.2 强化相关信息的披露IAS36对资产减值的披露进行了详细的规定，与国际会计准则相比，我国对资产减值披露的要求不是很完善，使得很多企业的披露处于十分随意的状态，笔者认为应加快制订强化信息披露的准则。企业应在资产负债表和其附表中均需单独列示八项2资产减值准备，还应在利润表中单独计算资产减值损失，并在报表附注中加以具体说明计提和转回的原因、依据、标准等及资产减值对企业盈余持续性的影响。同时可以根据资产的重要性、减值比例的大小和相关标准对资产实行有差异的信息披露制度，对于重要性减值准备，要求信息的披露是详尽、客观的，包括详细描述确认资产发生减值的现实环境或具体事件，减值计量的具体标准和依据，并在以后年度继续披露企业为该资产减值所进行的努力和现实环境是否变化等，有关事件的发展情况等信息，增强会计信息披露的透明度。6.2 完善公司内部运行机制目前我国上市公司内部运行机制存在一些问题,这为人为进行利润操纵提供了机会,为了有效地遏止这种行为，必须完善公司内部运行机制，具体措施为：内部控制制度不仅具有规范企业会计行为，保证会：6.2.1 建立健全公司治理结构目前我国的上市公司普遍存在一股独大的问占上市公司的资产，伤害小股东。实行股权多元化可以避免在一股独大的情况一下进行有目的的操纵企业利润的行为同时也应加强公司内部的治理,确保财务信息的质量，充分发挥监事会和独立董事的监督作用。注释：2企业资产负债表和其附表所列的八项减值准备包括坏账准备、存货趺价准备、经融资产减值准备、长期投资减值准备、固定资产减值准备、无形资产减值准备、递延所得税资产减值准备。6.2.2 建立健全公司内部控制制度内部控制制度不仅具有规范企业会计行为，保证会计资料真实完整，防止并及时发现、纠正错误及舞弊行为等作用,更重要是对于提升企业管理水平,实现企业经营目标具有重要作用。因此，必须加强内部控制制度，制定完善的核算程序和标准,规范资产减值行为，确保会计信息的真实性和有效性。6.2.3 建立健全财务预算制度上市公司健全的财务预算制度是其正确估量未来资产现金流量的前提，但是目前我国许多上市公司的财务预算制度不健全，甚至有些上市公司根本就没有财务预算制度，其主要原因是管理者出于短期利益考虑，缺乏长远打算。因此，为了促进我国资产减值会计的发展，必须要求上市公司建立健全财务预算制度。6.3 完善资产减值准备相关的内部控制制度企业要全面掌握资产的质量状况，就得靠采购与仓储、销售与收款、投资与决策、基建后勤等相关部门建立一整套的内部控制制度，及时向财务部门反馈各类资产出现的问题与原因。这里尤其强调要加强内部会计控制。会计控制不仅具有规范企业会计行为、保证会计资料真实完整、防止并及时发现和纠正错误及舞弊行为等作用，更重要的是对于提升现代企业管理水平，实现企业经营目标具有重要的作用。这样才能保证各项资料的准确与完整，提供的财务数据真实可信，为资产减值准备的正确提取奠定基础。6.4 完善与资产减值准则相配套的法律法规新准则的实施是一项系统工程，不仅要求上市公司和财务人员进行相关准备，而且相关机构也要在一定时期内对相应的法律和法规进行调整，结合新会计准则的具体内容，修订出台新的法律法规，为新会计准则的顺利实施奠定基础。税务机关应明确税务政策，针对新准则的实施出台详细的税务处理规定，协调好新会计准则与税法的关系；财政部门应产阐释新会计准则的要点，对新会计准则实施中实际出现的新情况、新问题，应做出专门的补充或问题解答，增进会计人员对新会计准则的理解，作为贯彻执行新会计准则的辅助手段，以减少滥用会计准则的行为。6.5 加大资产减值的外部检查与监督力度应加强以独立审计为核心的外部检查和监督的力度。一方面，充分发挥会计师事务所和注册会计师的作用。注册会计师对企业会计信息的真实性负有鉴证的职能，应注意审查企业是否存在应该披露而未披露的资产减值信息，对于资产减值信息的披露是否恰当与准确，对有关不恰当的做法应当予以纠正。另一方面，相关监管部门应当加大对企业会计选择权的监管力度。参考文献1财政部企业会计准则2006J,中国财政经济出版社（北京），2006年月第1版2财政部企业会计准则一应用指南2006J,中国财政经济出版社（北京）,2006年11月第1版3财政部会计准则委员会编,课题主持人:刘玉廷，戴德明,夏大慰:会计准则研究文库一减值会计J,大连出版社（大连），2005年12月第1版4财政部财政科学研究所:王建新，王璐，郭占春:资产减值:国际比较研究J,中国总会计师，2005年第9期5陆建桥：中国亏损上市公司盈余管理实证研究J,会计研究，1999年第9期6黄世忠：资产减值准则差异匕瞰及政策建议J,会计研究，2005年第1期7周忠惠，罗世全上市公司资产减值会计研究J,会计研究，2000年第9期8戴德明等：资产减值会计计量问题研究J,会计研究，2005年第7期9戴德明，毛新述等:中国亏损上市公司资产减值准备计提行为研究J,财经研究，2005年第7期10陈敏：资产减值新旧会计规范的利弊分析J,财会月刊，2006年第7期11薛爽，田立新，任帅：八项计提与公司盈余管理的实证研究UL上海立信会计学院学报，2006年第2期12王跃堂，周雪,张莉：长期资产减值:公允价值的体现还是盈余管理行为J,会计研究，2005第8期致谢感谢我的导师袁红教授的亲切关怀和悉心指导。袁老师严肃的科学态度，严谨的治学精神，精益求精的工作作风，深深地感染和激励着我。从课题的选择到论文的最终完成，袁老师都始终给予我细心的指导和不懈的支持。袁老师渊博的学术知识、诲人不倦的敬业精神以及宽容的待人风范使我获益颇多。在此谨向袁老师致以诚挚的谢意和崇高的敬意。